Opciones binarias en portafolios óptimos de inversión a corto plazo estructurados en Forex

Chacón Ojeda, Yarok Leonardo

dc.contributor.advisor	Vesga Bermejo, Cristhian Andrés
dc.contributor.author	Chacón Ojeda, Yarok Leonardo
dc.coverage.spatial	Bucaramanga (Santander, Colombia)	spa
dc.coverage.temporal	2019	spa
dc.date.accessioned	2021-08-04T20:25:28Z
dc.date.available	2021-08-04T20:25:28Z
dc.date.issued	2019-11
dc.identifier.uri	http://hdl.handle.net/20.500.12749/13677
dc.description.abstract	El presente proyecto tiene como objetivo principal evaluar el resultado de la inclusión especulativa de opciones binarias en portafolios óptimos de inversión estructurados en el mercado de divisas (Forex), la era de opciones binarias en los mercados financieros se encuentra en auge digital ya que sus características son muy llamativas a simple vista; a su vez, desde el año 2012 las plataformas de Trading conocidas como “Brokers” o “Plataformas de corretaje” han incluido las opciones binarias como un nuevo instrumento de negociación en sus plataformas. En el mercado de opciones binarias se encuentran varias estrategias de inversión a corto y mediano plazo las cuales pueden ser incluidas en portafolios de inversión en Forex y que en el presente trabajo se evaluarán teniendo como factor principal evaluativo la rentabilidad y el riesgo obtenido durante un recorrido de doce semanas activas de inversión de dos portafolios diferentes, uno de ellos estructurado únicamente en Forex y otro estructurado en Forex junto con opciones binarias. El presente proyecto tendrá en sus actividades de desarrollo el estudio de información cuantitativa tales como cotizaciones, índices, rentabilidades, riesgos tomados, optimización de carteras, entre otros, para poder tomar decisiones al momento de estructurar portafolios de inversión, también se llevarán a cabo pruebas de rendimiento en un lapso de tiempo determinado a los portafolios de inversión óptimos estructurados en Forex y opciones binarias para medir su comportamiento en el mercado durante ese lapso con el fin de determinar su rentabilidad obtenida; por otro lado se tiene información cualitativa, tal como lo es el estudio de mercado, análisis fundamental, noticias, sucesos importantes, ciclos económicos, entre otros, dicha información aportará significativamente a la investigación ya que permite al inversionista tomar decisiones especulativas y proyectar su capital de inversión en la dirección deseada.	spa
dc.description.tableofcontents	1. Capítulo 1. Introducción e información general 6 1.1 Introducción 6 1.2 Objetivos 7 1.2.1 General 7 1.2.2 Específicos 7 1.3 Planteamiento del problema y justificación 7 1.4 Antecedentes y estado del arte 9 1.5 Marco Teórico 13 1.5.1 Mercado de divisas (Forex) 13 1.5.1.1 ¿Qué es? 13 1.5.1.2 Características 14 1.5.1.3 Participantes del mercado 14 1.5.1.4 Monedas de mayor transacción 15 1.5.1.5 Tipos de operaciones 15 1.5.1.6 Factores que afectan el tipo de cambio 16 1.5.1.7 Análisis al operar en Forex 17 1.5.2 Mercado de opciones 17 1.5.2.1 Concepto 18 1.5.2.2 Opciones binarias no negociadas en bolsa 19 1.5.2.3 Modelo de negocio 19 1.5.2.4 Regulación, registro y legalidad 19 1.5.2.5 Métodos para invertir en opciones binarias 21 1.5.2.6 Operadores bursátiles de opciones binarias 22 1.5.3 Estructuración de portafolios óptimos de inversión 22 1.5.3.1 ¿Qué es un portafolio de inversión? 22 1.5.3.2 Metodología 23 1.5.3.3 Teoría moderna de carteras por Harry Markowitz 23 1.6 Diseño metodológico 24 2. Capítulo 2. Exploración del estado del arte 26 2.1 Análisis macroeconómico de mercado 26 2.1.1 Guerra comercial China – Estados Unidos 26 2.1.2 Brexit 29 2.1.3 Primarias de Argentina 30 2.2 Portafolio óptimo estructurado en Forex 31 2.3 Prohibición de opciones binarias en España 31 3. Capítulo 3. Selección de pares de divisas 33 3.1 Canasta de divisas representativas 33 3.2 Base de datos 34 3.3 Selección de divisas a incluir en optimización de portafolio 34 3.4 Curva de portafolios 35 3.5 Portafolio óptimo 36 3.5.1 Selección de activo libre de riesgo 36 3.5.2 Composición de portafolio óptimo inicial 38 4. Capítulo 4. Selección de estrategia con opciones binarias 43 4.1 Técnica Between 43 4.2 Oferta de opciones binarias 43 4.3 Análisis técnico 44 4.4 Datos de referencia y PayOff de la estrategia 47 4.5 Composición de portafolio con opciones binarias 52 5. Capítulo 5. Implementación y resultados 54 5.1 Fecha de entrada y plan de seguimiento 54 5.2 Resultados finales 54 5.2.1 Portafolio óptimo 54 5.2.2 Portafolio en opciones binarias 55 6. Conclusiones y recomendaciones 56 Referencias 58	spa
dc.format.mimetype	application/pdf	spa
dc.language.iso	spa	spa
dc.rights.uri	http://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/	*
dc.title	Opciones binarias en portafolios óptimos de inversión a corto plazo estructurados en Forex	spa
dc.title.translated	Binary options in optimal short-term investment portfolios structured in Forex	spa
dc.degree.name	Ingeniero financiero	spa
dc.publisher.grantor	Universidad Autónoma de Bucaramanga UNAB	spa
dc.rights.local	Abierto (Texto Completo)	spa
dc.publisher.faculty	Facultad Economía y Negocios	spa
dc.publisher.program	Pregrado Ingeniería Financiera	spa
dc.description.degreelevel	Pregrado	spa
dc.type.driver	info:eu-repo/semantics/bachelorThesis
dc.type.local	Trabajo de Grado	spa
dc.type.coar	http://purl.org/coar/resource_type/c_7a1f
dc.subject.keywords	Financial engineering	spa
dc.subject.keywords	Financial analysis	spa
dc.subject.keywords	Financial managenment	spa
dc.subject.keywords	Investigation	spa
dc.identifier.instname	instname:Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNAB	spa
dc.identifier.reponame	reponame:Repositorio Institucional UNAB	spa
dc.type.hasversion	info:eu-repo/semantics/acceptedVersion
dc.rights.accessrights	info:eu-repo/semantics/openAccess	spa
dc.rights.accessrights	http://purl.org/coar/access_right/c_abf2	spa
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dc.contributor.cvlac	Vesga Bermejo, Cristhian Andrés [0001474650]	spa
dc.contributor.orcid	Vesga Bermejo, Cristhian Andrés [0000-0002-9824-3582]	spa
dc.subject.lemb	Análisis financiero	spa
dc.subject.lemb	Ingeniería financiera	spa
dc.subject.lemb	Gestión financiera	spa
dc.subject.lemb	Investigación	spa
dc.identifier.repourl	repourl:https://repository.unab.edu.co	spa
dc.description.abstractenglish	The main objective of this project is to evaluate the result of the speculative inclusion of binary options in optimal structured investment portfolios in the foreign exchange market (Forex), the era of binary options in financial markets is booming digitally since its characteristics they are very striking at first glance; in turn, since 2012 the trading platforms known as “Brokers” or “brokerage platforms” have included binary options as a new trading instrument on their platforms. In the binary options market there are several investment strategies in the short and medium term which can be included in Forex investment portfolios and which in this paper will be evaluated taking as the main evaluative factor the profitability and the risk obtained during a tour of twelve active weeks of investment of two different portfolios, one of them structured solely in Forex and another structured in Forex together with binary options. This project will have in its development activities the study of quantitative information such as quotes, indices, returns, risks taken, portfolio optimization, among others, to be able to make decisions when structuring investment portfolios, tests will also be carried out of performance in a given period of time to the optimal investment portfolios structured in Forex and binary options to measure their behavior in the market during that period in order to determine their obtained profitability; On the other hand, there is qualitative information, such as the market study, fundamental analysis, news, important events, economic cycles, among others, this information will contribute significantly to the investigation since it allows the investor to make speculative decisions and project their capital. investment in the desired direction.	spa
dc.subject.proposal	Opciones binarias	spa
dc.subject.proposal	Inversores	spa
dc.subject.proposal	Mercado de divisas	spa
dc.subject.proposal	Rentabilidad	spa
dc.type.redcol	http://purl.org/redcol/resource_type/TP
dc.rights.creativecommons	Atribución-NoComercial-SinDerivadas 2.5 Colombia	*
dc.coverage.campus	UNAB Campus Bucaramanga	spa
dc.description.learningmodality	Modalidad Presencial	spa