Mostrar el registro sencillo del ítem

dc.contributor.advisorClaro Araque, Roberto Carlos
dc.contributor.authorMonsalve González, Yendi Daniela
dc.contributor.authorRengifo Celis, Estefany Valentina
dc.contributor.authorSepúlveda Pérez, Nélany Nayara
dc.coverage.spatialBucaramanga (Santander, Colombia)spa
dc.coverage.temporal2019spa
dc.date.accessioned2021-08-04T19:58:33Z
dc.date.available2021-08-04T19:58:33Z
dc.date.issued2019-05
dc.identifier.urihttp://hdl.handle.net/20.500.12749/13670
dc.description.abstractLas necesidades imperantes de los actuales mercados financieros internacionales han influido fuertemente en desarrollar mercados competitivos, lo que genera nuevas alternativas de inversión que se conformen de acuerdo a los intereses de los inversionistas que exigen que se proteja su capital y se generen altas rentabilidades. Este proyecto está basado en la construcción de un producto estructurado conformado por un portafolio de compañías outperforming del mercado de valores colombiano basado en la técnica de ponderación fundamental y una estrategia de cobertura para proteger el capital en las futuras caídas o recesiones que presente la economía.spa
dc.description.tableofcontentsObjetivo general 2 Objetivos específicos 2 1. Marco Teórico 4 1.1. Producto Estructurado 4 1.2. Opciones 9 1.3. Equity Risk 12 1.4. Tail risk hedging 13 2. Estructuración de un portafolio de acciones del mercado colombiano. 14 2.1. Selección de compañías 14 2.1.1 Filtro por factores cualitativos y cuantitativos 16 2.2. Asignación de capital para la estructuración del portafolio 20 2.2.1. Backtesting Portafolio 22 3. Diseño de estrategia de cobertura 25 3.1. Selección de la opción óptima 25 3.2. Selección de la estrategia optima de cobertura 29 4. Evaluación del producto estructurado 35 4.1.1 Producto estructurado vs COLCAP: 35 4.1.2 Producto estructurado vs portafolio de acciones: 36 4.1.3. Producto estructurado vs CDT: 37 4.1.4 Producto estructurado de capital garantizado 38 4.2. Valoración del producto estructurado 39 4.2.2. Valoración de las opciones 40 4.2.3. Valoración del producto estructurado 41 5. Conclusiones 41 6. Cumplimiento de los objetivos 42 7. Legado 43 8. Recomendaciones 43 9. Bibliografía 43 10. Anexos 45spa
dc.format.mimetypeapplication/pdfspa
dc.language.isospaspa
dc.rights.urihttp://creativecommons.org/licenses/by-nc-nd/2.5/co/*
dc.titleProducto estructurado sintético del mercado accionario colombiano con cobertura para pérdida permanente de capitalspa
dc.title.translatedSynthetic structured product of the Colombian stock market with coverage for permanent loss of capitalspa
dc.degree.nameIngeniero financierospa
dc.publisher.grantorUniversidad Autónoma de Bucaramanga UNABspa
dc.rights.localAbierto (Texto Completo)spa
dc.publisher.facultyFacultad Economía y Negociosspa
dc.publisher.programPregrado Ingeniería Financieraspa
dc.description.degreelevelPregradospa
dc.type.driverinfo:eu-repo/semantics/bachelorThesis
dc.type.localTrabajo de Gradospa
dc.type.coarhttp://purl.org/coar/resource_type/c_7a1f
dc.subject.keywordsFinancial engineeringspa
dc.subject.keywordsFinancial analysisspa
dc.subject.keywordsFinancial managenmentspa
dc.subject.keywordsInvestigationspa
dc.subject.keywordsStructured productspa
dc.subject.keywordsFinancial marketsspa
dc.subject.keywordsInvestorsspa
dc.subject.keywordsCapitalspa
dc.identifier.instnameinstname:Universidad Autónoma de Bucaramanga - UNABspa
dc.identifier.reponamereponame:Repositorio Institucional UNABspa
dc.type.hasversioninfo:eu-repo/semantics/acceptedVersion
dc.rights.accessrightsinfo:eu-repo/semantics/openAccessspa
dc.rights.accessrightshttp://purl.org/coar/access_right/c_abf2spa
dc.relation.referencesBloomberg . (s.f.). Bloomberg. Obtenido de https://www.bloomberg.com/spa
dc.relation.referencesBylsma, S. (s.f.). Collar Strategy: Options Trading. Obtenido de http://www.thewomensinvestmentclub.com.au/subject/archives/c27cb_Collar_Strat egy Options.PDFspa
dc.relation.referencesChen, J. (2018). Leading indicator. Investopedia.spa
dc.relation.referencesCliment, J. A., & Cruz Matú, C. (2016). Valuación de un producto estructurado de compra sobre el SX5E cuando la incertidumbre de los rendimientos está modelada con procesos log-estables. Mexico: Universidad Nacional Autónoma de México.spa
dc.relation.referencesDeutsche Bank. (s.f.). Deutsche Bank. Obtenido de https://www.db.com/company/index.htmspa
dc.relation.referencesDíaz Castaño, Y. (2009). LAS NOTAS ESTRUCTURADAS EN COLOMBIA Y SU MODELO FINANCIERO.spa
dc.relation.referencesEl tiempo. (29 de Septiembre de 2010). Los fondos y sus portafolios. El tiempo.spa
dc.relation.referencesFinnerman, E., & Kirchmann, C. R. (2015). Evaluation of Alternative Weighting Techniques on the. Estocolmo.spa
dc.relation.referencesGarcés, N., Garzón, A., & Ortiz, S. (2016). VALORACIÓN Y DESEMPEÑO DE UNA NOTA ESTRUCTURADA CONFORMADA POR ACCIONES COLOMBIANAS Y UNA OPCIÓN PUT.spa
dc.relation.referencesGiménez, O. (19 de 04 de 2019). El ahorro más conservador: invertir en garantizados que garantizan perder. El confidencial.spa
dc.relation.referencesGómez Villareal, D. C. (2009). DISEÑO DE UN PRODUCTO ESTRUCTURADO COMO ALTERNATIVA DE INVERSIÓN INSTITUCIONAL EN EL MERCADO BURSÁTIL COLOMBIANO.spa
dc.relation.referencesHaghani, V., & White, J. (16 de Octubre de 2017). Bloomberg Opinion. Obtenido de https://www.bloomberg.com/view/articles/2017-10-16/some-clarity-on-risk-parityspa
dc.relation.referencesHernández Sampieri, R., Fernández, C., & Baptista, P. (2010). Metodología de la investigación. México: Mc Graw Hill.spa
dc.relation.referencesHerrera R, F. A. (2008). Diseño y aplicaciones en la gestión de portafolios de largo plazo. Productos estructurados. Medellin.spa
dc.relation.referencesHossein, K. (2011). An Introduction to Risk Parity. Obtenido de https://people.umass.edu/kazemi/An%20Introduction%20to%20Risk%20Parity.pdfspa
dc.relation.referencesHull, J. (1997). Introducción a los mercados de futuros y opciones. Toronto.spa
dc.relation.referencesHurst, B. (2010). Understanding Risk Parity. AQR Capital Management, LLC.spa
dc.relation.referencesJaramillo Martínez, J., Urrego Vergara, C., & Silva Bello, C. d. (2014). Una aproximación a la estructuración de un fondo garantizado de renta variable en el mercado colombiano . CONTEXTO 3, 52-75.spa
dc.relation.referencesLampothe Fernández, P., & Pérez Somalo, M. (2006). Opciones financieras y productos estrucurados (3ra ed.). Madrid: McGRAW-HILL.spa
dc.relation.referencesLeverkuhn, A. (12 de Mayo de 2019). GEEK. Obtenido de https://www.wisegeek.com/what-is-equity-risk.htmspa
dc.relation.referencesMarkowitz, H. (1952). Portfolio selection. The Jorunal of Finance, 7(1).spa
dc.relation.referencesMascareñas, J. (1995). Productos Financieros Estructurados: Analisis y estudio de su cobertura. Actualidad Financiera, 1155, 1173.spa
dc.relation.referencesMiller, T., & Roberts, J. M. (2019). Heritage . Obtenido de http://www.iberglobal.com/files/2019-1/economic_freedom_index_2019.pdfspa
dc.relation.referencesMSCI . (30 de abril de 2019). Obtenido de https://www.msci.com/documents/10199/c0db0a48-01f2-4ba9-ad01-226fd5678111spa
dc.relation.referencesOECD. (2003). Business Tendecy Surveys: A Handbook.spa
dc.relation.referencesPrakash, K. (2017). Tail Risk Hedging.spa
dc.relation.referencesPrakash, K. (2017). Tail Risk Hedging.spa
dc.relation.referencesProsper, L. F., & Miguel, P. S. (2003). Opciones financieras y productos estructurados. España: McGRAW-HILL/INTERAMERICANA DE ESPAÑA,.spa
dc.contributor.cvlacClaro Araque, Roberto Carlos [0000098665]spa
dc.subject.lembAnálisis financierospa
dc.subject.lembIngeniería financieraspa
dc.subject.lembGestión financieraspa
dc.subject.lembInvestigaciónspa
dc.identifier.repourlrepourl:https://repository.unab.edu.cospa
dc.description.abstractenglishThe prevailing needs of current international financial markets have strongly influenced the development of competitive markets, which generates new investment alternatives that are shaped according to the interests of investors who demand that their capital be protected and high returns be generated. This project is based on the construction of a structured product made up of a portfolio of companies outperforming the Colombian stock market based on the fundamental weighting technique and a hedging strategy to protect capital in future downturns or recessions in the economy.spa
dc.subject.proposalProducto estructuradospa
dc.subject.proposalMercados financierosspa
dc.subject.proposalInversionistasspa
dc.subject.proposalCapitalspa
dc.type.redcolhttp://purl.org/redcol/resource_type/TP
dc.rights.creativecommonsAtribución-NoComercial-SinDerivadas 2.5 Colombia*
dc.coverage.campusUNAB Campus Bucaramangaspa
dc.description.learningmodalityModalidad Presencialspa


Ficheros en el ítem

Thumbnail
Thumbnail
Thumbnail
Thumbnail

Este ítem aparece en la(s) siguiente(s) colección(ones)

Mostrar el registro sencillo del ítem

Atribución-NoComercial-SinDerivadas 2.5 Colombia
Excepto si se señala otra cosa, la licencia del ítem se describe como Atribución-NoComercial-SinDerivadas 2.5 Colombia